Cipriano, un sabio pagano, retirado en los bosques próximos a Antioquia, reflexiona en la primera escena sobre las limitaciones del conocimiento humano, acerca de cuestiones existenciales… En medio de estas cavilaciones, se le aparece el demonio y entablan una discusión intelectual.
El demonio intenta tentar a Cipriano con la belleza de Justina, por la que rivalizan dos galanes, Lelio y Floro. Tras diferentes aventuras, donde ambos galanes compiten en ingenio, Cipriano queda prendado por los encantos de Justina, decidiendo abandonar sus estudios para dedicarse a seducir a la dama.
Los fracasos amorosos de Cipriano se suceden y el diablo le propone un trato sellado con sangre: la posesión de Justina a cambio de su alma.
El demonio, revestido de sus poderes mágicos, inicia su trabajo de engaño, con músicas, presentación de maravillosos placeres y con otra serie de argucias. La dama utilizará su libertad para rechazar este acoso del demonio. A partir de este momento, se desencadenan una serie de escenas que culminan en un final sorprendente.